3.9 Планирование погашения задолженности

Интересный способ получения пассивного дохода — капитализация вклада в Сбербанке. Что это такое, насколько она выгодна, как её оформить — будет изложено в статье. Вклады с реинвестированием процентов: Это обусловлено, с одной стороны, растущими, многообразными запросами потребителей финансовых услуг, с другой стороны — ужесточением конкуренции между банковскими учреждениями, стремящимися привлечь как можно больше активных клиентов, заручившись их лояльностью. Большой интерес представляет услуга капитализации денежных вкладов, размещаемых в учреждениях банков. Такая возможность предоставляется сегодня многими финансовыми структурами, мотивированными к углублению сотрудничества с клиентами. Финансовый гигант Сбербанк предлагает вкладчикам интересный вариант — капитализация процентов на счете по вкладу. Это должно способствовать ощутимому увеличению пассивного дохода, генерируемого по банковскому депозиту. Смысл такой капитализации заключается в реинвестировании, накоплении процентных доходов, регулярно начисляемых банком по денежному вкладу клиента.

Простая формула сложных процентов по вкладам. Расчет, наши рекомендации

Конспект лекций. Изд-во ТРТУ, 1. ТЕОРИЯ ПРОЦЕНТОВ Закон наращения по сложной процентной ставке Если проценты в конце каждого периода начисления не выплачиваются, а присоединяются к основной сумме и полученная величина становится исходной для начисления процентов в следующем периоде, то размер наращенной к концу срока суммы определяется по закону сложных процентов. Присоединение начисленных процентов к сумме, которая служила базой для их определения, называют капитализацией процентов.

Начисление сложных процентов обычно применяют в случаях, когда проценты составляют заметную долю первоначальной суммы. При наращении по сложной процентной ставке при ее фиксированном размере на весь срок кредитования изменение первоначальной суммы Р происходит дискретно, скачками, в конце каждого периода начисления процентов.

Рассмотрим основную формулу наращения простых процентов, когда . начисления процентов, их реинвестирования, использования сложных процентов. процентов при ежеквартальном начислении, если номинальная ставка.

— это процент, начисляемый на первоначальную основную сумму и на все накопленные проценты за предыдущие периоды. В отличие от простого процента, сложный процент реинвестируется, а не выплачивается инвестору , поэтому проценты в следующем периоде начисляются на основную сумму и ранее накопленные проценты. Сумма, которая начисляется в результате выплаты сложных процентов, зависит от частоты начисления процентов.

Чем больше число периодов начисления процентов, тем выше сложный процент. Частота начисления процентов может быть годовая, полугодовая, ежеквартальная, ежемесячная, еженедельная и ежедневная. Формула для расчета сложных процентов: Доход, полученный в результате выплат с использованием сложного процента, будет равен: Сложный процент на длительном промежутке времени Сложный процент может значительно повысить доходность инвестиций в долгосрочной перспективе.

Временная стоимость денег Понимание временной стоимости денег и экспоненциального роста денежных средств с помощью реинвестирования процентов важно для инвесторов, стремящихся к увеличению своего капитала. Формула для получения будущей стоимости относительно текущей стоимости выглядит следующим образом:

Затем 5. Найдите сумму начисленных процентов, если использовались обыкновенные коммерческие проценты. При открытии счета до востребования Вкладчик хочет закрыть счет 7.

По вкладу в банке ежеквартально начисляется 3% от суммы вклада. Найдите годовую ставку процента с учетом ежеквартального реинвестирования.

Финансовая математика Способы определения современной стоимости денег и наращенной суммы вложений Лилия Тимофеевна ГиляровскаяПрофессор, доктор экономических наук, заведующая кафедрой бухгалтерского учета и анализа хозяйственной деятельности Всероссийского заочного финансово-экономического института Поделиться в соц. Деловой человек должен владеть как теорией, так и техникой принятия финансовых решений, используя количественные методы для получения выводов о целесообразности сделанного выбора вложения капитала.

Финансовая математика приобретает все большую роль в экономическом анализе. В данной публикации не рассматривается сложный математический аппарат учета факторов неопределенности и риска, содержащий разные разделы теории вероятности и новейшие модели математических теорий. Внимание будет уделено простым способам определения современной стоимости денег — дисконтированию будущих сумм на сегодня, определению наращенной суммы вложений, в том числе в условиях инфляции, эрозии капитала.

Рассмотрим основную формулу наращения простых процентов, когда наращенная сумма рассчитывается с учетом того, что проценты на проценты не начисляются, а начисляются они на одну и ту же исходную сумму 0. В этом случае алгоритм расчета наращенной суммы будет таким: В банк положено руб. Определим наращенную сумму через полтора года. На основе имеющихся данных рассчитаем исходную сумму, если известны сумма наращения и годовая ставка простых процентов и если они неизвестны: Простой дисконт представляет собой процентный доход, который вычитается из ссуды в момент ее выдачи.

Сравним наращенную сумму, которую надо вернуть кредитору при условии выдачи кредита в одинаковой сумме, но под простой процент — в одном случае и под простой дисконт — в другом. Предположим, что ссуда, равная 10 руб. Если ссуда получена под простой дисконт при прочих равных условиях, то вернуть надо будет большую, чем в первом случае, сумму:

1.ТЕОРИЯ ПРОЦЕНТОВ

Реинвестирование процентов. Ставка и коэффициент реинвестирования Реинвестирование — повторное инвестирование капитала в экономику под видом наращивания инвестиций. Эти вложения осуществляются благодаря полученным процентам с этих инвестиций. Для обычного инвестора это можно описать так: То есть, проценты прибыль не снимаются, а инвестируются.

Сложный процент - это процент, начисляемый на первоначальную Частота начисления процентов может быть годовая, полугодовая, ежеквартальная, под 7% годовых на три года с ежегодным реинвестированием процентов.

Этот результат приводит нас к различию между заявленной годовой процентной ставкой и эффективной годовой процентной ставкой , от англ. Среди терминов, используемых для обозначения эффективной годовой доходности по процентным банковским депозитам, следует упомянуть: Годовую процентную доходность от англ. В США рассчитывается как периодическая ставка, умноженная на количество периодов оплаты в год, в результате чего некоторые авторы используют в качестве общего синонима для заявленной годовой процентной ставки.

Тем не менее, - это термин с юридическим подтекстом. Расчет соответствует нормативным стандартам, которые меняются на международном уровне. Заявленные и эффективные процентные ставки. Заявленная годовая процентная ставка не позволяет рассчитать будущую стоимость напрямую, поэтому для этого нам нужна формула . Эффективная годовая ставка рассчитывается следующим образом: Используя предыдущий пример, мы можем рассчитать следующим образом: Примеры использования в финансовых вычислениях: Концепция распространяется на непрерывное начисление процентов.

Мы можем вычислить так же, как и выше, найдя соответствующий фактор будущей стоимости. При непрерывном начислении мы можем рассчитать эффективную годовую ставку следующим образом:

Понятие реинвестирования

То есть, процесс, производимый для начисления сложных процентов, называется капитализация или реинвестирование. Простые и сложные проценты В простых процентах, согласно процентной ставке, на вложенную сумму в конце каждого периода начисляется определенный процент. Независимо от того, на какой срок был осуществлен вклад, простые проценты начисляются исключительно на тело вклада.

Для удобства я буду рассматривать явление сложных процентов на примере реинвестирования, в банках еще это называют капитализацией. ( начисление процентов), а ежеквартальную или ежемесячную.

Сложные проценты в жизненном примере Предположим, что наш воображаемый герой с экзотическим именем Благолюб решил защитить и преумножить свои сбережения. Он идет в банк и кладет свои 10 тыс грн. Капитализация начисленных процентов осуществляется в конце каждого года. Простые фиксированные проценты . Другие параметры вложения Святогора остались такими же, как и у Благолюба, за исключением того, что уСвятогора проценты не сложные а фиксированные, и процентная ставка выше: Как видите, у Святогора, при фиксированном проценте, тело вложения остается неизменным на протяжении всего ти летнего периода.

Но самое главное — это прибыль: Разницу, чувствуете? У Благолюба при 13 сложных процентах прибыль намного превысила прибыль при 15,5 фиксированных процентах, которыми довольствовался Святогор. Сравните рост капитала при простых и сложных процентах наглядно: Вопрос о значимости и актуальности анализа рынков начинается с дебатов об эффективности рынков. Ну что именно представляет собой данная конкретная цен Время имеет значение Важно понять, что при вложении капитала в депозит со сложными процентами, имеет смысл держать счет открытым как можно дольше.

Красота сложных процентов заключается в том, что сумма на счету растет тем быстрее, чем дольше открыт счет.

Сложные проценты

Как правило, знакомство со сложными процентами происходит в банке при расчете доходности по вкладу. Поскольку знание этого понятия является фундаментальным для любого инвестора, поэтому решил посвятить этой теме целую статью, в которой раз и навсегда разобраться в начислении сложных процентов. Для удобства я буду рассматривать явление сложных процентов на примере банковских вкладов.

Надеюсь, что эта статья будет полезна не только новичкам в инвестировании, но и опытным инвесторам для правильного планирования доходности портфеля.

«Юпитер» такой же минимальный вклад на тот же срок принимает под 62 % годовых с ежеквартальным начислением и реинвестированием процентов.

Сложный процент — это процент, рассчитываемый с условием периодического получения процентного дохода и возможности его реинвестирования обычно по той же самой ставке. Простой процент Применительно к краткосрочным инструментам обычно используется простой процент. Он ожидает получить весь процентный доход в конце этого срока — в данном случае по истечении 92 дней. Следовательно, общая сумма, которую получит инвестор через 92 дня, складывается из начального вклада и процентного дохода: По окончании первого года инвестор получит процентный доход равный 0,10 долл.

Однако, инвестор мог бы реинвестировать 0,10 долл, начисленные в конце первого года, еще на 1 год. Следовательно, накопленный процентный доход без учета суммы первоначального вклада в 1 долл составит 0,21 долл. Хотя это предположение часто оказывается полезным, на практике реинвестирование таких потоков часто происходит по иной ставке.

Очевидно, что при необходимости сделать другое предположение для расчета общей суммы, накопленной к концу периода инвестирования, следует использовать иное значение процента, начисляемого по промежуточным выплатам, — как это показано в примере, приведенном ниже. Иногда проценты выплачиваются в несколько приемов, даже если период инвестирования составляет менее года, или чаще, чем ежегодно, если весь период инвестирования превышает 12 месяцев. В этих случаях при расчете общей суммы накоплений должна учитываться каждая выплата процентов.

Облигация заменит депозит

А к концу срока капиталовложения, через 4 года, полученная прибыль превысила сумму начального вклада почти в 2,5 раза. Причем, если продлевать срок инвестиции, то доходность будет еще больше. К сожалению, большинство людей попросту не доверяет современным финансовым инструментам, а потому советуют инвесторам сразу же выводить полученную прибыль.

Это позволяет вкладчикам сохранять полученные доходы и не нести потери в результате колебаний, которые то и дело возникают на финансовом рынке, либо каких-либо форс-мажоров. В свою очередь сторонники капитализации, напротив, настаивают на том, чтобы инвесторы заставляли свою прибыль работать и вкладывали ее в различные финансовые проекты, каких на нашем отечественном рынке немало.

Сложный процент, полученный от реинвестирования процентов, . будущей стоимости FV с ежеквартальным начислением процентов.

Методические указания содержат теоретическую и практическую часть, контрольные вопросы. Приведенный ниже текст получен путем автоматического извлечения из оригинального -документа и предназначен для предварительного просмотра. Изображения картинки, формулы, графики отсутствуют. Алексеева Т. В состав внутренних финансовых ресурсов Положение распространяется на финансирование и предприятий, используемых для финансирования кредитование: Доходы, полученные от попутной добычи Собственные финансовые ресурсы и строительных материалов на месте строительства объектов; внутрихозяйственные финансовые резервы инвестора Мобилизация внутренних ресурсов для прибыль, амортизационные отчисления, денежные строительства объектов, осуществляемого хозяйственным накопления и сбережения граждан и юридических лиц ; способом, и др.

Хитрый процент

Зачем банки доходят в ставках по вкладам до трех и четырех знаков после запятой Эксперты не считают, что стоит ожидать повального внедрения ставок с тысячными и десятитысячными долями процента. Но и в сколько-нибудь значимый рост доходности валютных вкладов не верят. Не массовый, но тренд Уже как минимум пять участников на банковском рынке предлагают ставки по валютным вкладам с тремя и более знаками после запятой.

Кратные ренты и кратное начисление процентов .. Вечная рента. проценты реинвестируются или, другими словами, происходит .. на следующих условиях: а) под 11% годовых с ежеквартальным.

Лучшие биржевые брокеры Берзон Н. Фондовый рынок Данная книга представляет собой учебник, в основу которого был положен курс лекций, прочитанный авторами в Высшей школе экономики в середине х годов. Она представляет собой полный курс по механизмам функционирования и проблемам фондового рынка России. Материал лекций базируется на опыте функционирования международных финансовых рынков, что делает саму книгу полезным пособием для практикующих специалистов.

Какой брокер лучше? Основное отличие расчета на основе сложной процентной ставки в том, что база для начисления процентов не остается постоянной, а увеличивается через определенные промежутки времени временной интервал. В этом случае расчет сумм по ставке сложных процентов можно представить как процесс с постоянным реинвестированием полученной прибыли. Как и для простой ставки процента, приведем формулы наращения и дисконтирования.

Формула наращения имеет следующий вид: Аналогично расчету по простой ставке процента формула дисконтирования применяется для определения текущей стоимости будущих активов. Единственное отличие состоит в том, что в случае дисконтирования по ставке сложных процентов подразумевается капитализация промежуточных процентов, в результате чего первоначальная сумма значительно уменьшается. Рассчитаем по методу сложных процентов, какую сумму необходимо положить сейчас на депозит, чтобы получить через два года 1 руб.

Если произвести дисконтирование по методу простой ставки процента, то первоначальная сумма составила бы: Необходимо учесть тот факт, что при расчете процентов по сложной ставке первоначальная сумма возрастает в геометрической прогрессии.

Жизнь в формате сложного процента. Как жить экономно и выгодно?